Hof van Justitie EU: geen heffing van overdrachtsbelasting bij herstructurering met vastgoedvennootschappen 

Het Hof van Justitie EU heeft in de zaak Nova Ibermoldes beslist dat Portugal geen overdrachtsbelasting mag heffen bij een herstructurering waarbij een N.V. wordt opgericht en de aandelen worden volgestort door inbreng van aandelen in een vastgoedvennootschap. Deze beslissing kan ook in Nederland tot gevolg hebben dat geen overdrachtsbelasting mag worden geheven bij de herstructurering van een concern met vastgoedvennootschappen. 

De lange arm van Europa 

De heffing van overdrachtsbelasting is in de EU niet geharmoniseerd. De zaak Nova Ibermoldes laat niettemin zien dat de arm van Europa ver reikt. In deze zaak oordeelt het Hof van Justitie EU dat de heffing van overdrachtsbelasting door Portugal in strijd is met de zogenoemde ‘Kapitaalrichtlijn’. De Kapitaalrichtlijn heeft als doel om fiscale belemmeringen weg te nemen op het bijeenbrengen van kapitaal. Op grond van deze richtlijn is het – specifieke uitzonderingen daargelaten – niet toegestaan om een indirecte belasting te heffen over de inbreng van kapitaal in kapitaalvennootschappen, zoals B.V.’s en N.V.’s, of herstructureringen waarbij kapitaalvennootschappen zijn betrokken. 

Nova Ibermoldes 

In de zaak Nova Ibermoldes gaat het om een Portugese N.V. die in het kader van een herstructurering is opgericht. Haar maatschappelijke kapitaal is volgestort door de inbreng van aandelen in een vastgoedvennootschap. Volgens het Portugese recht is over die inbreng in natura overdrachtsbelasting verschuldigd. Naar het oordeel van het Hof van Justitie EU is deze heffing van overdrachtsbelasting in strijd met de Kapitaalrichtlijn. 

Belang voor de praktijk 

In Nederland is de verkrijging van een kwalificerend belang in een onroerendezaakrechtspersoon (OZR) een belastbaar feit voor de overdrachtsbelasting. Wanneer in het kader van een herstructurering een kwalificerend belang in een OZR wordt verkregen, dan is de verkrijger van de aandelen in principe overdrachtsbelasting verschuldigd over de waarde van het ‘onderliggende’ vastgoed. Voor een verkrijging bij fusie, splitsing of interne reorganisatie is in de wet een faciliteit opgenomen in de vorm van een vrijstelling. Omdat aan die fusie-, splitsing en interne reorganisatievrijstelling strikte voorwaarden worden gesteld, kan in Nederland toch overdrachtsbelasting worden (na)geheven, terwijl dat op grond van de Kapitaalrichtlijn niet is toegestaan. In die situatie kan de ‘lange arm van Europa’ een besparing van overdrachtsbelasting opleveren. 

Wilt u weten of u met een beroep op de Kapitaalrichtlijn overdrachtsbelasting kunt besparen? Raadpleeg onze specialisten op het telefoonnummer 078 – 622 54 52 of het mailadres info@btwinstituut.nl.